S jakým kafé se mi bude jako obchodníkovi ráno nejlépe vstávat? Ako-investovat.sk .


Kafé patří mezi naprostý fenomén dnešní doby a slyšel o něm snad úplně každý. V České Republice se za několik posledních let výrazně zvýšila kvalita nabízených služeb a „kávová“ kultura zasahuje do všedního dne ať už ve formě vyjednávání obchodních kontraktů nebo ve formě posezení a relaxace s přáteli.

 

Ne všichni ale ví, že do kafé lze investovat nebo s ním spekulovat na burze tak, jako s ostatními komoditami typu zrnin, mas, kovů nebo energií. Nákup nebo prodej kafé lze realizovat několika způsoby a záleží pouze na obchodníkovi, kterou variantu si zvolí jako nejpřijatelnější. V případě, že se obchodník rozhodne obchodovat s kafe, musí si odpovědět na následující otázky:

  • Kolik si můžu dovolit ztratit peněz?
  • Chci investovat nebo spekulovat?

FUTURES KONTRAKT:

Obchodník, který má pozitivní vztah k riziku a chce spekulovat s větším objemem, může využít nákupu samotného kafé ve formě tzv. futures kontraktů. Uzavření tohoto kontraktu zavazuje odebrat ve stanovené době dané množství kafé v případě, že ho obchodník zpátky neodprodá. Vysoká likvidita na trhu s kafé, která dosahuje řádově desítky tisíc uzavřených kontraktů denně, umožní obchodníkovi zbavit se vždy nakoupeného kontraktu před dnem splatnosti. Volatilita tohoto finančního instrumentu se pohybuje v řádech několika stovek až desítek stovek dolarů a obchodník musí disponovat účtem minimálně v řádech několik desítek tisíc dolarů.

ETP BURZOVNĚ OBCHODOVANÝ PRODUKT:

Obchodník, který nedisponuje dostatečně velkým účtem pro obchodování futures kontraktů si může vybrat levnější variantu a to skrze tzv. ETP. Jde o burzovně obchodovaný fond, který kopíruje dané podkladové aktivum (v tomto případě kafé). Tyto akcie si může koupit obchodník kdykoli koupit nebo prodat. Pro obchodování kafé lze zvolit tyto dva burzovně obchodované produkty:

  • Dow Jones-UBS Coffee (ticker JO)·  
  • Pure Beta Coffee (ticker CAFE)

Průměrná denní volatilita jedné akcie Dow Jones-UBS Coffee se pohybuje řádově v jednotkách dolarů a průměrná volatilita jedné akcie Pure Beta Coffee se pohybuje v řádech desítek centů až jednotek dolarů.

Kolik vydělal obchodník držením futures kontraktu a akcií ETP a jakému byl vystaven riziku, když nakoupil 10. července 2014 a prodal 30. července 2014:

Obchodník disponuje účtem o velikosti 150 000 CZK a rozhodne se k nákupu využít jeden futures kontrakt. Provede nákup dne 10. července 2014 za cenu 1,6750 a prodá 30. července za cenu 1,8500. Obchodník z této transakce inkasuje zisk 131 000 CZK.

Na první pohled může jít o zajímavé zhodnocení, jelikož dojde k téměř zdvojnásobení obchodního účtu. Chytrý obchodník ale nejdříve analyzuje možná rizika a až poté se soustředí na maximalizaci výnosů z transakce. Během obchodu kontrakt kafé klesl na úroveň 1,5925, což je otevřená ztráta -61 500 CZK a to je pro racionálně myslícího obchodníka velmi vysoká míra rizika.

Nechce-li být obchodník vystaven takto vysoké míře rizika, využije alternativní možnost skrz burzovně obchodovaný produkt ETP.

Obchodník disponuje účtem o velikosti 150 000 CZK a rozhodne se k nákupu využít akcie burzovně obchodovaného produktu Dow Jones-UBS Coffee (ticker JO)Provede nákup 200 akcií dne 10. července 2014 za cenu 32 dolarů a prodá 30. července za cenu 35 dolarů. Obchodník z této transakce inkasuje zisk 12 000 CZK.

Tato transakce sice nezdvojnásobila obchodní účet, nicméně připsala zajímavých +8%. Maximální otevřená ztráta byla o velikosti  -5 800 CZK.

Třetí možností investice do kafé je pomocí Pure Beta Coffee (ticker CAFE) burzovně obchodovaného produktu. Obchodník má 150 000 CZK a nakoupí 200 akcií dne 10. července 2014 za cenu 21 dolarů a prodá 30. července za cenu 23 dolarů. Z této transakce inkasuje zisk 8 000 CZK.

Během transakce byla maximální otevřená ztráta o velikosti -2 400 CZK a došlo k navýšení účtu o pěkných +5,3%.

 

Burzovně obchodované produkty ETP obchodníkům nabízí sofistikovaný nástroj pro racionální řízení rizika investičního portfolia a současně umožňují participaci na pohybech nevýznamnějších světových komodit za nízkou cenu.

 

Meno:
E-mail
(nebude zverejnený):
Komentár:
Antispam:
Počet dní v roku:


Okomentuj článok

Najnovšie články

Prečo čínska peroxidová spoločnosť zaplatila 1 miliardu za hovoriacu mačku?

friday
23.06.2017
Investície | Juraj Kišák

Tipy na mesačné dividendové akcie

wednesday
14.06.2017
Akcie | Juraj Kišák

Michael Kors (KORS) update k ročným fiškálnym výsledkom

thursday
08.06.2017
Investície | Dávid Súkeník

Amazon dosiahol magickú hranicu 1000 dolárov

wednesday
31.05.2017
Akcie | Ing. Marek Šimo

Reálny výnos z predaja bratislavského bytu po 13 rokoch. Ako rátať infláciu.

thursday
25.05.2017
Trhy a makro | Redakčný článok

Rubriky autora




Prihláste sa na odber
noviniek od ako-investovat.sk

E-mail:

Nájdi si finančného poradcu

Chcem investovať
Chcem sa poistiť
Katalóg poradcov a finančníkov


Ďalšie články tejto kategórie

Finančná kalkulačka

Vklad: €/mes.
Úrok: % p.a./rok
Obdobie: rok(ov)