Ako-investovať - fórum

Dakujem skusím mrknúť

Caute investori

Mam velmi specificku situaciu, v ktorej som sa teraz ocitol. Vo stvrtok mi vyleteli akcie Relypsa (RLYP) o 67% nahor na $24 za akciu a napadlo mi, ze by som mohol nakupit put options, aby som si zamkol zisky. Akcie som nakupoval za $20 v januari a za $14 vo februari som dokupoval.

V opciach som fakt laik, absolutne netusim, ci tento napad vobec dava zmysel. Vysvetlim ako to vidim ja a co by som rad urobil:

- nakupil som za $20 a $14
- predavat ale chcem az za $30
- uz mam ale zisk a za tak kratke obdobie celkom slusny a nechcem on prist
- preto chcem kupit put option s rocnou expiraciou na hodnotu $24 napriklad
- to mi da cas jeden rok, aby som cakal na mojich vysnivanych $30
- v pripade, ze akcia padne naspat na svojich $14, tak mozem uplatnit opciu a predat za $24
- drzim iba 38 akcii, pokial viem, tak opcie sa uplatnuju po 100vkach kusov akcii, takze v pripade poklesu na $14 by som este dokupoval 62 akcii za $14 a vyuzil opciu a vsetkych 100ks predal za $24

Je mnou navrhovany postup realny a uskutocnitelny? S akciami zacinam, od 11/2015 som si otvoril ucet u Fio brokera, takze sa hrajem a skusam, preto prosim o trpezlivost ak je dotaz uplne mimo Tak ci tak, v podobnej situacii som sa uz raz ocitol s akciami U.S.Steel (X), ktore tiez rychlo vyleteli, ale nenapadlo mi ist cestou put opcii a tieto akcie som uz predal.

Dakujem za akekolvek odpovede a usmernenia

Neoplatí sa ti to. Put opcia na RLYP s expiráciou jan'17 a so strikom 25$ stojí 7,9$. Kúpa jednej opcie ťa tak bude stáť 790$. (1 opcia = 100ks akcií) To je viac ako máš momentálne zisk na 38 kusoch.

ja by som robil to co Ujo Rado ucil. Vypisovat Covered call a naked put. Ak sa chces venovat tym akciam.

Rado napísal:Neoplatí sa ti to. Put opcia na RLYP s expiráciou jan'17 a so strikom 25$ stojí 7,9$. Kúpa jednej opcie ťa tak bude stáť 790$. (1 opcia = 100ks akcií) To je viac ako máš momentálne zisk na 38 kusoch.

diky za info, ja som myslel, ze tych $8 za opciu plati na 100ks, takze jasne, ze toto nedava absolutne ziadny zmysel

Chris napísal:ja by som robil to co Ujo Rado ucil. Vypisovat Covered call a naked put. Ak sa chces venovat tym akciam.

vdaka za tip! asi sa v tom posprtam trochu viac, nad opciami som fakt nikdy ani neuvazoval a teraz ma k tomu priviala tato nahoda.

Frosy napísal: vdaka za tip! asi sa v tom posprtam trochu viac, nad opciami som fakt nikdy ani neuvazoval a teraz ma k tomu priviala tato nahoda.

Kym zacnes obchodovat opcie kombinovane s akciami, prestuduj si toto vlakno: http://ako-investovat.sk/diskusia/viewt ... =15&t=5619" onclick="window.open(this.href);return false;
aby si nakoniec zo straty neplatil dane.

jogo napísal: Kym zacnes obchodovat opcie kombinovane s akciami, prestuduj si toto vlakno: http://ako-investovat.sk/diskusia/viewt ... =15&t=5619" onclick="window.open(this.href);return false;
aby si nakoniec zo straty neplatil dane.

Vdaka za info. Ja som sice danovy rezident CR, ale predpokladam, ze to tu bude rovnako. Mrknem na to.

Jogo, on kombinoval CFD s opciami, nie akcie s opciami.
Myslim, ze to je rozdiel.
Vynos opcii a akcii sa moze podla mna zratavat.
Zober si priklad, ked opciu kupis a pridadi ta na strike v den expiracie. Potom mas na opcii stratu a na akcii zisk. Ked by si predal pred dnom expiracie, tak by si bol len v zisku z opcneho obchodu.
Cize ak kombinujes akcie s opciami, spravis si zisk aky Ti vyhovuje.
Ale to je len moje sedliacke uvazovanie.

Frosy napísal:Caute investori

Mam velmi specificku situaciu, v ktorej som sa teraz ocitol. Vo stvrtok mi vyleteli akcie Relypsa (RLYP) o 67% nahor na $24 za akciu a napadlo mi, ze by som mohol nakupit put options, aby som si zamkol zisky. Akcie som nakupoval za $20 v januari a za $14 vo februari som dokupoval.

V opciach som fakt laik, absolutne netusim, ci tento napad vobec dava zmysel. Vysvetlim ako to vidim ja a co by som rad urobil:

- nakupil som za $20 a $14
- predavat ale chcem az za $30
- uz mam ale zisk a za tak kratke obdobie celkom slusny a nechcem on prist

Ked nevies, co spravit, polovicu predaj a polovicu drz az dovtedy, kym nedosiahne tvoj ciel alebo stop cenu. Putky su drahe. Hlavne na biotech akciach.

tilbur napísal: Zober si priklad, ked opciu kupis a pridadi ta na strike v den expiracie. Potom mas na opcii stratu a na akcii zisk.

Na opcii máš stratu, ale zisk na akcii je po priradení iba nerealizovaný a tak ti daňová povinnosť ešte nevznikla. Ak by si akcie predal, tak by si už daňovú povinnosť mal. Stratu z opcií si však neodpočítaš.
Jedinú možnosť ako optimalizovať zisky vidím v predaji stratových pozícií na konci roka a ich spätný nákup. V Amerike je to ošetrené, ale u nás o ničom takom neviem alebo to existuje aj u nás?

Rado napísal: Jedinú možnosť ako optimalizovať zisky vidím v predaji stratových pozícií na konci roka a ich spätný nákup. V Amerike je to ošetrené, ale u nás o ničom takom neviem alebo to existuje aj u nás?

Nastastie nie.

Frosy napísal:Caute investori

Mam velmi specificku situaciu, v ktorej som sa teraz ocitol. Vo stvrtok mi vyleteli akcie Relypsa (RLYP) o 67% nahor na $24 za akciu. Akcie som nakupoval za $20 v januari a za $14 vo februari som dokupoval.

- predavat ale chcem az za $30
- uz mam ale zisk a za tak kratke obdobie celkom slusny a nechcem on prist

Keď dávajú, ber... keď bijú, utekaj

Milujem keď si niekto stanoví target bez analýzy a potom sa ho drží ako kliešť. Treba sa pozrieť, čo spôsobilo rast ceny a odhadnúť možné scenáre:

Biopharma company, Relypsa, Inc.’s (RLYP) shares shot up a whopping 67% yesterday on acquisition rumors. According to a Reuters article, Relypsa is exploring the possibility of a potential sale following interest from prospective buyers. While the company is rumored to be working with an investment bank on a potential sale, people familiar with the matter said that discussions are still in an early stage and may not result in a sale.

Takže za rastom sú rumory, že firma je na predaj. Otázka je, čo je na tom pravdy a keby došlo k ponuke - za akú cenu.
Ked dostane RLYP akvizičnú ponuku, tak tvoja investícia skončí. Cena proste vyskočí a ty vyberieš zisk.

To však vie teraz už celý trh, je to vstrebané v cene a keď si nevybral zisk pri 25, tak začína nové dejstvo: špekulácia, či dostane ponuku a za akú cenu. Pravdepodobnosť odkupu je zhruba 50:50 a cena podla autora nasledujúcej analýzy by mohla byť medzi 40 a 50. Na môj vkus je to veľa...autor ráta s valuation +25-35%.
Ja by som na valuation nespoliehal. Je to 2,5 ročné IPO po 12,5....čakal by som ponuku max. za 25-30.

Je na tebe, čomu veríš a na čo vsadíš. Ked sa teraz nebude nič diať, tak sa cena asi vráti zhruba do polovice rastu...teda niekde k 19-20. Put opcie sú volovina...zisk by sa dal zahedžovať cez CFD (je obchodovateľná cez CFD), ale pripravil by si sa o potenciu rastu. Jedine, že by si pri poklese vybral zisk z CFD a z akciami znova čakal.. Pri 37 kusov sa však neoplatí špekulovať. Mal si urobiť rozhodnutie skôr: bud vybrať zisk čo najvyššie a po páde znova nakúpiť. Alebo čakať a špekulovať na akvizíciu za vyššiu cenu.

Tu máš takú zhruba analýzu (možno sa budeš musieť zaregistrovať):

http://seekingalpha.com/article/3964325 ... ypsa-price" onclick="window.open(this.href);return false;