Magnificient 7

[Joki]

ETF- ko Veľkolepá sedmička.

Ticket: MAGS

Našiel som ho na IB a aj Birdwingo.

Skladba;

Apple (NASDAQ: AAPL)
Microsoft (NASDAQ: MSFT)
Alphabet (NASDAQ: GOOGL)
Amazon (NASDAQ: AMZN)
Meta (NASDAQ: META)
Nvidia (NASDAQ: NVDA)
Tesla (NASDAQ: TSLA)



https://www.roundhillinvestments.com/etf/mags/

INVESTMENT STRATEGY
The Roundhill Magnificent Seven ETF (“MAGS ETF”) pursues its investment objective of capital appreciation by seeking exposure to between five and ten companies (“Underlying Issuers”) in the Technology Hardware Industry; E-Commerce Discretionary Industry; Internet Media & Services Industry; and Software Industry (collectively, the “Technology industry”). Roundhill selects the Underlying Issuers based on market capitalization, trading volumes, and sector relevance, in an attempt to identify the largest and most liquid companies representative of the Technology Industry.
———
INVESTIČNÁ STRATÉGIA
Roundhill Magnificent Seven ETF (“MAGS ETF”) sleduje svoj investičný cieľ zhodnocovania kapitálu tým, že hľadá expozíciu medzi piatimi až desiatimi spoločnosťami (ďalej len “základní emitenti”) v odvetví technologického hardvéru; Odvetvie elektronického obchodu; Priemysel internetových médií a služieb; a softvérový priemysel (spoločne „technologický priemysel“). Roundhill vyberá Podkladových emitentov na základe trhovej kapitalizácie, objemov obchodov a relevantnosti sektora v snahe identifikovať najväčšie a najlikvidnejšie spoločnosti reprezentujúce technologický priemysel.

[Joki]

Ticket: “MAGS”
Expense Ratio 0.29%

[Joki]

Majú v ponuke viacero ETF, investujú maximálne len do 5-7 spoločnosti.


https://www.roundhillinvestments.com/

Napr:

[MKulicka]

...mi to přijde jako drobet více koncentrovaná nifty 50

[gardenerr]

Dá sa to kúpiť z Európy cez IB?

[Joki]

Vyzerá to tak, že sa nedá v EU kúpiť cez IB.
Na Birdwingo sa dá kúpiť.
viewtopic.php?t=25011&start=40

[JUGGLER]

Tá firma má históriu 5 rokov. Je to pomerne neznámy ,,advisor,,.
Viac sa mi páči Vanguard Mega Cap Growth ETF ticker MGK kde je 88 firiem, teda aj také ako Visa, Mastercard, AMD, Netflix..
Má TER ako ETF USA len 0,07% p.a..
Možno príde eu verzia, UCIT a akumulačná, predsa len Vanguard je Vanguard.

[Joki]

Osobne Chuck Carnevale rozoberá na svojom FAST Graphs Magnificent 7

Top 7 STOCKS Past Successes & Future Opportunities | FAST Graphs

https://youtu.be/up-9s9ndPOU?si=liXu15HSezIP7ts8

[Joki]

Pridám tu ešte zhodnotenie toho etf-ka MAGS, po jednom roku a od založenia 14.4.2023

[iceberg8]

Nebude tento mághy7 skor nie az tak bezpecne, ked uz aj taxikari nakupuju ?
Ktovie, mozno to bude +300% za 3 dalsie roky

[MiBi]

[Wolf]

Čo si z toho prosím máme odniesť?

Vidím tam, že trh je viac centralizovaný do menšieho počtu firiem. Ako to súvisií s 2000 Tech bubble?
Zároveň, že držia viac cashu. Okay, a?

FWD P/E je menšie, to je super, ale aj tak vysoké, a nič viac mi to nehovorí.

[MiBi]

Citujem T.Vranku ( https://www.facebook.com/tomas.vranka.1 ... 4Hh65XjAyl )
Je dnesna situacia na akciach podobna Dotcom bubline z roku 2000? Toto je najlepsia tabulka tohto tyzdna.
Kratka odpoved je nie.
Dlha odpoved je, pozrite sa na tabulku. Ta porovnava prave dnesne Magnificent 7 akcie a akcie pocas dotcom bubliny.

• Teraz tvori Mag 7 31 % market capu US firiem, pocas Dotcom to bolo 19 %.

• Cash firiem tvori 4,2 % z market capu, vtedy to bolo 1,7 %.

• Co je ale podla mna najdolezitejsie je, ze forwardove P/E je teraz 23,9 nasobok ziskov (keby sme este vyhodili predrazenu Teslu za FP/E 55 tak je to este vyrazne menej), co je uplne v pohode hodnota vzhladom na postavenie tych firiem. Pocas Dotcom bubliny bolo ale ocenenie na 52 nasobku ocakavanych ziskov, teda akcie boli viac ako dvojnasobne drahsie.

• No a cista marza, je teraz 28 %, pocas Dotcom bubliny bola 16 %.

Takze zhrnutie.
Dnesne firmy tvoria vacsiu cast indexu, to ale same o sebe nehovori o bubline nic, bublina je z mojho pohladu skor situacia kedy nejake aktivum rastie nelogicky na cene neumerne situacii v ktorej sa nachadza. Dnesne najvacsie firmy maju ovela viac hotovosti, su o viac ako polovicu lacnejsie a maju o 12 percentualnych bodov vyssiu cistu marzu, plus dodavam ze ich moat, postavenie na trhu a sietove efekty su neporovnatelne vacsie, ako to bolo v pripade firiem pocas Dotcom bubliny. Taktiez investuju kazdy rok dokopy doslova stovky miliard USD na budovanie infrastruktury, co by im malo davat voci konkurencii dalsiu vyhodu.

Takze zaver je taky, ze kazdy kto porovnava a tvrdi ze dnesna situacia je rovnaka ako pocas Dotcom bubliny bud nevie co hovori, cielene zavadza alebo privolava crash a svojimi tvrdeniami si chce tento svoj nazor podvedome podporit.

[MiBi]

Tento tyzden vysledky:
• APPLE
• MICROSOFT
• ALPHABET
• AMAZON
• META PLATFORMS
• AMD
• INTEL

[MiBi]

[MiBi]

Dnes Mag 7 ešte neumiera! komentar od S.Panisa:

• Veľkolepá sedmička firiem okolo umelej inteligencie by mohla aj v budúcom roku, napriek bohatým valuáciam, rásť rýchlejšie ako zvyšok Wall Street a pomôcť pokračovať širšej rely, hoci jej „náskok“ nad zvyšnými 493 akciami indexu S&P 500 bude menší ako v minulosti, keď sa zmenší rozdiel v raste ziskov.

• Makroprostredie je naklonené pre to, to aby rely na Wall Street pokračovala aj v roku 2025. V skutku, americká ekonomika smeruje k „no landingu“, teda rastu opäť presahujúcemu dve percentá so silným trhom práce, zdravými bilanciami domácností aj podnikov, pokračovaním investícií do datacentier, fiškálnou expanziou, pričom reálne úrokové sadzby by mali klesať a aj likvidita na trhoch ostáva solídna.

• Je všeobecne známe, že trhová váha Big Tech firiem okolo umelej inteligencie Magnificient 7 (Apple, Alphabet, Amazon, Meta, Microsoft, Nvidia a Tesla) na indexe S&P 500 atakuje 30 percent, čo sú extrémy blížiace sa časom tech/telecom sektora zo začiatku milénia či odvetvia energetických/materiálových akcií z 80. rokov minulého storočia.

• Je teda zrejmé, že celkový výkon trhu bude závisieť od tejto úzkej skupiny firiem, čo je podstata koncentračného rizika. Ak budú relatívne zaostávať, trh bude takisto slabo rásť, a ak budú absolútne strácať, trh to stiahne nadol aj keby väčšina zo zvyšných 493 akcií S&P 500 dynamicky rástla.

• Mag 7 sa pritom obchodujú s mimoriadne vysokými valuáciami a aj samotný trh (a to aj bez Mag 7) je valuačne bohatý najmä vzhľadom k dlhopisovým výnosom, čo nedáva úplne ideálny pomer výnosu k podstupovanému riziku. Valuácie nie sú však z krátkodobého hľadiska až tak podstatný faktor pre pohyby trhu, hoci je potrebné mať na pamäti pri racionálnom očakávaní návratnosti.

• Ziskovosť je to, na čom by malo najviac závisieť. A tu sa očakávania zatiaľ vyvíjajú mimoriadne pozitívne, keď konsenzus trhu očakáva svižný rast ziskov Mag 7 v nasledujúcich rokoch a navyše aj revízie ziskovosti sú pozitívne (čo je skôr raritné, keď v čase štandardne klesajú). Tu teda stále fúka vietor do plachiet. Až redukcia odhadov ziskov bude znamenať koniec rastu Veľkolepej sedmičky (a zrejme aj celého trhu). A to, zdá sa, nateraz nehrozí.

• Na druhej strane, „nadvýkonnosť“ Mag 7 (a aj jej absolútny rast a tým pádom aj absolútny rast S&P 500) bude zrejme podstatnej nižšia v nasledujúcom roku v porovnaní s rokmi 2023 a 2024. Stáť by mal za tým znižujúci sa rozdiel v raste ziskovosti medzi Mag 7 a zvyšných 493 akcií z indexu S&P 500. Jednoducho S&P 493 je citlivé na ekonomický rast a ten vyzerá byť v Spojených štátoch solídny. A okrem toho, Mag 7 má väčšiu expozíciu voči zahraničiu (v porovnaní so zvyškom S&P 500), čo môže byť určitým rizikom pri obchodných vojnách.

[Rokosák]

Na "predrazenych" akciach sa krasne zaraba.

[MiBi]

[xerces]

A nie je toto slaba diverzifikacia a naviac aj firmami, ktore su podla mna velmi precenene a skor budu padat ako Tesla? Poda ma nvidiu to este len caka.

[JanH]

Vcerajsi den bol zaujimavy tym, ze posledna akcia z magnificent 7 META sa od zaciatku roka prepadla tiez do cervenych cisiel:

A porovnanie vykonnosti s cinskymi top 7 akciami (seven titans).

[JUGGLER]

Áno. Ale pozor na časové výseky, ktoré je nazývam ,,ladisové obrázky,,.

Najstaršie iShares China Large Cap UCITS ETF, ktoré obsahuje 51 titanov dalo YTD naozaj +25% ( v USD ).
A za posledný rok až +63%.

Oproti iShares Core S&P 500, ktoré dalo YTD -4% a za posledný 1 rok +10%.

Ale porovnajme dlhodobý výnos za celú históriu toho čínskeho ETF:

Po 20 rokoch od 21.10.2004 dodnes Čína dala +249% (+6,3% p.a.).
Pričom stále nedotiahla all time high z roku 2007 ked bola nad +300%:
.

.

Kým výnos iShares Core S&P 500 za rovnaký čas je +578% (+9,83% p.a. ).

Všimnite si prosím, že ročný výnos je vyšší len o 3,5% p.a....
Ale na účte by ste v prípade Číny mali zo 100 000 stav 349 000 USD.
Kým pri SP500 (z 10 násobne vyšším počtom akcií) by na účte bolo 678 000 USD

[MiBi]

cely clanok
https://magazin.portu.sk/spolocnostiam- ... oka-darilo

[MiBi]

Tu sú grafy ôsmich Mega Caps (Mag 7 + $AVGO ), ktory z nich vyzera najlepsie ?

[MiBi]

https://finance.yahoo.com/news/the-magn ... 34631.html

[jogo]

Myslím, že už aj AVGO sa kvalifikovalo medzi Magnificent Seven, tak by ho mali premenovať na Magnificent Eight a keďže z FAANG-u tam neprávom nedali NFLX, tak by sa to malo volať Magnificent Nine.

[MiBi]

Preco maju poslednu dekadu americke akcie vyrazne vyssiu vykonnost ako zvysok sveta? Je to vdaka technologickym akciam. Zisky Magnificent 7 (Apple, Microsoft, Nvidia, Amazon, Alphabet, Meta, Tesla) vzrastli za toto obdobie asi o 550 % (modra). Akcie zvysku indexu S&P 500 (cervena) a svetovych akcii bez USA (zlta) vzrastli za toto obdobie len o nejakych 50 %, do roku 2021 dokonca klesali. Dlhodobo je hlavnym dovodom rastu akcii firiem rast ziskovosti, az potom napriklad rast marzi ci znizovanie ich poctu v obehu vo forme buybackov. Amerika teda rastla takto nadpriemerne najma kvoli tomu, ze velkym techom rastli zisky a to tahalo cely akciovy index nahor. Vo zvysku sveta taketo firmy neboli, tak akciove trhy rastli menej.


https://www.linkedin.com/posts/tom%C3%A ... 28960-5dve?

[PredsaJa]

Preco maju poslednu dekadu americke akcie vyrazne vyssiu vykonnost ako zvysok sveta? Je to vdaka technologickym akciam. Zisky Magnificent 7 (Apple, Microsoft, Nvidia, Amazon, Alphabet, Meta, Tesla) vzrastli za toto obdobie asi o 550 % (modra). Akcie zvysku indexu S&P 500 (cervena) a svetovych akcii bez USA (zlta) vzrastli za toto obdobie len o nejakych 50 %, do roku 2021 dokonca klesali. Dlhodobo je hlavnym dovodom rastu akcii firiem rast ziskovosti, az potom napriklad rast marzi ci znizovanie ich poctu v obehu vo forme buybackov. Amerika teda rastla takto nadpriemerne najma kvoli tomu, ze velkym techom rastli zisky a to tahalo cely akciovy index nahor. Vo zvysku sveta taketo firmy neboli, tak akciove trhy rastli menej.

A rástli aj mimoriadne valuácie. MSFT si vedel kúpiť v 2015 za 16x operating income. AAPL za 15x. Dnes prvá 35x a druhá 29x. Čiže polovica toho zhodnotenia je tvorená práve valuáciou. Kým mašinka jede a slnko svieti, tak OK. Len je otázka či je to stále ešte pravdepodobné a či nie sú investori až príliš veľkí optimisti. Ak by som bol pesimista, tak poviem že sme jednu väčšiu negatívnu info (alebo aj len vytriezvenie) od mayhemu

[MiBi]

https://www.voronoiapp.com/business/Ama ... venue-6186

[MiBi]

Komentar od Panisa: https://www.linkedin.com/posts/stanisla ... 84448-5Lqa

• Hoci sa počas celého roka rozpráva o rozmachu umelej inteligencie, väčšina z Big Tech firiem združených v Magnificient 7 (Alphabet, Amazon, Apple, Tesla, Meta, Microsoft a Nvidia) zaostáva, na rozdiel od rokov 2023 a 2024, zhodnotením akcií od januára za širokým indexom S&P 500. Outperformujú len Alphabet a Nvidia, ktorá však tiež začína strácať v ostatných týždňoch dych, keď jej expozícia na stratovú OpenAI je zrazu vnímaná ako rizikový faktor.

• Sentiment okolo umelej inteligencie je očividne zhoršený, čo sa prejavilo aj na nedávnom páde akcií Oracle, keď firma oznámila výrazne vyššie kapitálové výdaje na umelú inteligenciu ako očakával konsenzus za fiškálny druhý kvartál a zároveň cloudové tržby zaostali za predpokladmi. Ani Broadcom nebol ušetrený veľkej korekcie, keď varoval, že rastúci predaj nízkomaržových produktov tlačí na profitabilitu.

• Vo všeobecnosti vidno rast obáv zo spôsobu ako budú financované veľké investície do datacentier a ako rýchlo (a či vôbec) sa vrátia, keď je v tomto procese zatiaľ dynamicky spaľovaná hotovosť a čoraz viac je využívané dlhové financovanie. Viacerí z Hyperscalerov budú mať v budúcom roku negatívny tok hotovosti, čo predstavuje tektonickú zmenu. Doteraz boli investori zvyknutí, že technologické giganty dokázali generovať svižný rast príjmov pri relatívne nízkych nákladoch.

• Masívne výdaje do umelej inteligencie a rastúce odpisy v nasledujúcich rokoch však znamenajú obrat, a otázniky, či nie sú drastickou chybou, keď môžu ohroziť návratnosť kapitálu pre akcionárov. A to napriek tomu, že, že zisky týchto firiem by mali naďalej solídne rásť, rýchlejšie ako zvyšok trhu, a ich valuácie nie sú extréme ako počas dot- com éry.

[MiBi]