J&T ARCH INVESTMENTS

Podielové fondy, ETF, Hedge fondy
Pravidlá fóra
Nezabudnite, prosím, že svojou prítomnosťou a diskutovaním na tomto fóre vyjadrujete svoj súhlas s vždy aktuálnymi Podmienkami používania tohto fóra. Predovšetkým prosím dbajte na slušnosť komunikácie a rešpektovanie sa navzájom. Celé Podmienky používania tohto fóra si môžte prečítať tu.
JUGGLER
VETERAN MEMBER *****
Príspevky: 12827
Dátum registrácie: Št 17 04, 2008 8:39 pm
Has thanked: 34 times
Been thanked: 83 times

J&T ARCH INVESTMENTS

Príspevok od používateľa JUGGLER »

andre napísal: Ne 31 10, 2021 7:22 pm Mozes pridat aj J&T ARCH INVESTMENTS? Tvaria sa, ze je to ich "vlajkova lod" do buducnosti.
Zacali len minuly rok, tak som zvedavy ako im to pojde. Vyvoj je tu: https://jtarchinvestments.sk/vyvoj-hodnoty-fondu

Predbežne:

J&T ARCH INVESTMENTS (EUR): +11,65%. Od založenia 30.6. 2020 dodnes +19,24% .


Vyhodnocovanie fondu je problematicke a oneskorené. Tretí kvartál je už dávno za nami, ale štvrťročná správa zatiaľ nie je. Perličkou tohto fondu je, že je akože obchodovaný na pražskej burze, kde marketmakerom je J&T. Tam sa udáva, že posledná známa cena po ukončení obchodovania je 1,15 €. Ale to ocenenie je na nich a robí sa každý štvrťrok. Takže posledná známa cena NAV je k 30.6. 2021: 1,10.

Vyzerá to tak, že fond mal pri uvedení NAV 1 €, ale boli započítané náklady, čiže začal na 0,94. Čiže performance fondu od založenia 30.6.2020 počítam od 0,94 do 1,03 za 2020 = 9,5%. V 2021 k polroku +6,8% a k dnešnému dňu +11,65%.

Burza to všetko komplikuje, lebo tam začalo obchodovanie až 10.5.2021. Od konca júla až doteraz sa ukazuje iba jedna cena: 1,15 € ( aj v CZK 1,15 Kč ).

Ako si môžete prečítať nižšie, pre nás slovákov sa oplatí do tohto fondu vstúpiť len cez burzu, aby sme boli oslobodení po 1 roku držania od daní. Fond je cenný papier prijatý na obchodovanie na regulovanej burze, ale nie je jedno, či idete do neho cez úpis = vystúpite redemáciou ( kapitálový príjem zdanený 19% ), alebo cez burzu a vystúpite predajom ( pri predaji po 1 roku oslobodenie od daní ).

Čiže neviem, či to vyhodnocovanie bude OK, ked tam nevidím žiadnu likviditu a či platí tá cena 1,15 ku koncu Q3...

Zatial to nechám tak, len píšem info, ktoré bude musieť byť potvrdené po skončení roka.


INFO:


Minimálna investícia: ekvivalent 125 000 EUR, alebo 1 milión Kč pri splnení testu vhodnosti.
Ide o fond kvalifikovaných investorov ( kvalifikácia = mať 125 000 € a vyplniť dotazník ), a je to v podstate ,,private equity fond,, to znamená, že umožňuje investovať spolu s investičnou skupinou J&T. Investičný horizont doporučujú min. 5 rokov. Targetujú výnos 13 až 25% p.a. Krátkodobo to vraj môže byť aj 40% za rok ( najlepší scénar v letáku ).

Filozofia fondu je rovnaká, aká bola doteraz celej skupiny J&T. Vyhľadávať na trhu atraktívne investičné príležitosti a keď také nájde, investovať do nich. Naša finančná sila nám navyše umožňuje podporiť projekty, nech už je situácia na trhu akákoľvek.

Cieľom je spravovať vyvážené portfólio aktív, ktoré investorom zaistia stabilné a dlhodobé zhodnotenie ich rodinného majetku. Najnovšou transakciou je nedávna investícia do holdingu J&T CAPITAL PARTNERS, kde fond získal angažovanosť na spoločných projektoch investorského tandemu Tkáč & Křetínský vrátane podielu na spoločnosti EPH.

V portfóliu fondu sú tiež logistické parky v Česku (pri Pardubiciach a na Ostravsku), podiel na sektore e-commerce (spoločnosť Rohlík) či vo fonde Sandberg Investments (participuje na IT spoločnosti TITAN Freelancers). Fond tiež drží pozíciu v maloobchodnom reťazci prevádzkujúcom obchody Kraj, Terno a Moja Samoška.


Náklady fondu sú ako vstup do manželstva. Ľahký vstup, drahý výstup :lol: . Keď do fondu vstúpite cez sprostredkovateľa , môže tam byť vstupný poplatok. Keď cez J&T ( napr. v ich banke ), tak vstupný je 0,6%. Priebežný poplatok za správu je 1,75% p.a. Výstupný poplatok: 3%.

Manželstvo sa rozpadá rozvodom. Výstup z J&T fondu je o poplatkoch. Ak by ste chceli odísť s výplatou do 4 mesiacov, kumulatívne vás to bude stáť 19,75% po 1 roku, 7,75% po 3 rokoch a 5,35% po 5rokoch . Ak by ste chceli odísť s výplatou do 1R, tak je to 6,75% po 1 roku, 3,42% po 3 rokoch a 2,75% po 5 rokoch. S výplatnou lehotou do 2R je to najlacnejšie: po 1R vás to bude stáť 4,75%, po 3R 2,75% a po 5R 2,35%. Všetko je vymyslené tak, aby ste neodišli skôr ako o 5R , pričom na vyplatenie by oni mali 2R.

Teraz čítajte pozorne:

J&T ARCH INVESTMENTS svojim investorom umožňuje dva druhy obchodovania s investičnými akciami. Okrem bežného nákupu cez pokyn k úpisu je možné akcie navyše obchodovať denne aj na pražskej burze. Zatiaľ čo cena cez pokyn zodpovedá oceneniu majetku fondu investičnej spoločnosti a spätný odkup akcií môže byť zaťažený odkupnými lehotami alebo zrážkami, cena na burze je daná očakávaním trhu, transakcia však prebehne bez čakania na termín spätného odkupu a bez prípadných výstupných zrážok.

Čo to znamená: najväčšia hlúposť, čo môžete urobiť je vstúpiť do fondu klasicky cez úpis.

J&T ARCH INVESTMENTS fond sa totiž obchoduje aj na pražskej burze. Ak si akcie tohto fondu kúpite na burze, nemáte žiadne vstupné a výstupné náklady, môžete vystúpiť kedykoľvek bez sankcií a váš výnos je po 1 roku držania oslobodený od daní. Stačí ak si dáte pozor na to aby trhová cena sedela s NAV cenou. V NAV cene budete mať zahrnuté všetky náklady fondu, teda aj tých priebežných 1,75% p.a. za správu.

https://jtarchinvestments.sk/pre-investorov#footer

P.S. Všimnite si, že J&T v podstate urobila to, čo by mali urobiť všetky plačúce podielové fondy, ked chcú aby ich klienti nemuseli platiť dane z výnosu. Na druhej strane úpisom do fondu majú klientov chytených na dlhú dobu. Predajom na burze by im klienti mohli ľahko poutekať ...


Vŕta mi však v hlave jedna vec: ako to majú zariadené, že na burze to kúpi kvalifikovaný investor a za cenu minimálne 125 000 €. To je však už len vecou zistenia. Podstata je, že sa to dá.
Prílohy
JT ARCH INVEST.png
Trading: ,,in the stock markets, timing is everything,,
Investovanie: ,,Amatérski investori investujúci pasívne do indexového fondu budú mať v dlhodobom horizonte lepšie výnosy ako profesionálni manažéri hedge fondov,,. Warren Buffett.
JUGGLER
VETERAN MEMBER *****
Príspevky: 12827
Dátum registrácie: Št 17 04, 2008 8:39 pm
Has thanked: 34 times
Been thanked: 83 times

Re: INVESTIČNÁ HITPARÁDA AKO-INVESTOVAŤ.

Príspevok od používateľa JUGGLER »

JUGGLER napísal: Pi 10 12, 2021 9:11 pm
Vyhodnocovanie fondu je problematicke a oneskorené. Tretí kvartál je už dávno za nami, ale štvrťročná správa zatiaľ nie je. Perličkou tohto fondu je, že je akože obchodovaný na pražskej burze, kde marketmakerom je J&T. Tam sa udáva, že posledná známa cena po ukončení obchodovania je 1,15 €. Ale to ocenenie je na nich a robí sa každý štvrťrok. Takže posledná známa cena NAV je k 30.6. 2021: 1,10.

Vyzerá to tak, že fond mal pri uvedení NAV 1 €, ale boli započítané náklady, čiže začal na 0,94. Čiže performance fondu od založenia 30.6.2020 počítam od 0,94 do 1,03 za 2020 = 9,5%. V 2021 k polroku +6,8% a k dnešnému dňu +11,65%.

Burza to všetko komplikuje, lebo tam začalo obchodovanie až 10.5.2021. Od konca júla až doteraz sa ukazuje iba jedna cena: 1,15 € ( aj v CZK 1,15 Kč ).
Emitent : J&T ARCH INVESTMENTS SICAV, a.s.
17. prosince 2021, 16:30 hodin
Aktuální hodnota investiční akcie CZK H J&T ARCH INVESTMENTS podfond (ISIN CZ0008044856)
činí ke dni 30.9.2021 částku 1.1255,- CZK.
Aktuální hodnota investiční akcie EUR H J&T ARCH INVESTMENTS podfond (ISIN CZ0008044864)
činí ke dni 30.9.2021 částku 1.1224,-EUR.
Trading: ,,in the stock markets, timing is everything,,
Investovanie: ,,Amatérski investori investujúci pasívne do indexového fondu budú mať v dlhodobom horizonte lepšie výnosy ako profesionálni manažéri hedge fondov,,. Warren Buffett.
andre
Platinum Member ***
Príspevky: 883
Dátum registrácie: Št 02 07, 2015 11:43 pm
Has thanked: 3 times
Been thanked: 2 times

Re: INVESTIČNÁ HITPARÁDA AKO-INVESTOVAŤ.

Príspevok od používateľa andre »

Niektore konkurencne FKI co som videl su v CR listovane na burze, ale obchodovat sa s nimi na burze neda. Listovane su len kvoli casovemu testu pre slovakov.

Tyto maju na webe, ze sa s nimi da obchodovat, zaujimave:
J&T ARCH INVESTMENTS svojim investorom umožňuje dva druhy obchodovania s investičnými akciami. Okrem bežného nákupu cez pokyn k úpisu je možné akcie navyše obchodovať denne aj na pražskej burze. Zatiaľ čo cena cez pokyn zodpovedá oceneniu majetku fondu investičnej spoločnosti a spätný odkup akcií môže byť zaťažený odkupnými lehotami alebo zrážkami, cena na burze je daná očakávaním trhu, transakcia však prebehne bez čakania na termín spätného odkupu a bez prípadných výstupných zrážok.
Tie poplatky su vysoke, ale pri FKI to je to klasika, ako pises oni tie peniaze chcu minimalne na 5 rokov.

Sprav k tomu fondu zvlast vlakno, dobre info co sa niekomu moze hodit..
JUGGLER
VETERAN MEMBER *****
Príspevky: 12827
Dátum registrácie: Št 17 04, 2008 8:39 pm
Has thanked: 34 times
Been thanked: 83 times

J&T ARCH INVESTMENTS

Príspevok od používateľa JUGGLER »

Vyzerá to tak, že fond mal pri uvedení NAV 1 €, ale boli započítané náklady, čiže začal na 0,94. Čiže performance fondu od založenia 30.6.2020 počítam od 0,94 do 1,03 za 2020 = 9,5%. V 2021 k polroku +6,8% a k dnešnému dňu +11,65%.
ALL: neviem či nerobím chybu. Nemal by som to počítať od NAV 1,00? Väčšina fondov začína od 1,00...nerozumiem tomu, prečo je to u nich tak..
Viete niekto poradiť? nechcem to vyhodnocovať nesprávne..
Trading: ,,in the stock markets, timing is everything,,
Investovanie: ,,Amatérski investori investujúci pasívne do indexového fondu budú mať v dlhodobom horizonte lepšie výnosy ako profesionálni manažéri hedge fondov,,. Warren Buffett.
andre
Platinum Member ***
Príspevky: 883
Dátum registrácie: Št 02 07, 2015 11:43 pm
Has thanked: 3 times
Been thanked: 2 times

RE: J&T ARCH INVESTMENTS

Príspevok od používateľa andre »

J&T ARCH INVESTMENTS za posledných 12 mesiacov zhodnotil investorom majetok o 11,98 %

Fond kvalifikovaných investorov J&T ARCH INVESTMENTS uzavrel tretí kvartál tohto roku s aktívami vo výške zhruba 385 miliónov eur. Za posledných dvanásť mesiacov sa hodnota vlastného kapitálu pripadajúceho na jednu investičnú akciu zvýšila o 11,98 % v prípade eurovej akcie, respektíve o 12,17 % v prípade korunovej. K 30. septembru tak investičná akcia dosiahla hodnotu 1,1224 eura, respektíve 1,1255 Kč.
Medzikvartálne majetok pod správou fondu vzrástol o 31 %. Za nárastom stojí nielen zhodnotenie existujúceho portfólia, ale predovšetkým nový primárny úpis investičných akcií vo výške zhruba 87 miliónov eur.

Fond, s ktorým majú zakladatelia J&T veľké plány, už teraz patrí medzi najlikvidnejšie tituly na pražskej burze. V treťom kvartáli fond rozšíril svoje portfólio o investície v oblasti energetiky, realitného developmentu a súkromného vzdelávania.


https://www.jet.sk/news/view/j-and-t-ar ... ok-o-11-98
marek010
Príspevky: 13
Dátum registrácie: St 26 04, 2017 12:16 am

Re: J&T ARCH INVESTMENTS

Príspevok od používateľa marek010 »

Ten nakup na prazskej burze funguje sposobom ze sa robi cez telefon (nahravanu linku) s dealingom JT Banky a tak vedia odkontrolovat minimalnu sumu objednavky. Tiez musi mat clovek spravne skore v investicnom dotazniku. Fond sa na burze neobchoduje konstantne ale len v aukcii na konci dna.

Tie relativne vysoke poplatky spominane vyssie platia pri nakupe cez upis alebo predaji mimo burzy (stvrtrocna aktualizacia ceny), pri nakupe/predaji cez burzu je to cca 0.25% nakup aj predaj (standardny poplatok JT Banky za obchod na prazskej burze).

Inak realne sa to nakupit ako podlimitna investicia od 50kEUR.
JUGGLER
VETERAN MEMBER *****
Príspevky: 12827
Dátum registrácie: Št 17 04, 2008 8:39 pm
Has thanked: 34 times
Been thanked: 83 times

Re: J&T ARCH INVESTMENTS

Príspevok od používateľa JUGGLER »

marek010 napísal: Po 24 01, 2022 5:54 pm Ten nakup na prazskej burze funguje sposobom ze sa robi cez telefon (nahravanu linku) s dealingom JT Banky a tak vedia odkontrolovat minimalnu sumu objednavky. Tiez musi mat clovek spravne skore v investicnom dotazniku. Fond sa na burze neobchoduje konstantne ale len v aukcii na konci dna.

Tie relativne vysoke poplatky spominane vyssie platia pri nakupe cez upis alebo predaji mimo burzy (stvrtrocna aktualizacia ceny), pri nakupe/predaji cez burzu je to cca 0.25% nakup aj predaj (standardny poplatok JT Banky za obchod na prazskej burze).

Inak realne sa to nakupit ako podlimitna investicia od 50kEUR.
Dík za info.
Práve to riešim do hitparády a všimol som si, že nakoniec mi fond zmizol z hodnotenia 2021.
Asi preto, lebo som čakal na uzávierku a oficiálne výsledky. Čakal som tak dlho, až som na to zabudol. :)

Tá cena na burze je teraz po uplynutí prvého kvartála +0,87%. Ked to dám do vyhodnotenia, skutočný výnos bude iný po účtovnej uzávierke.
Predaj/nákup na burze funguje od mája 2021. V reále bol fond založený v júli 2020.

Mám problém určiť kolko vlastne zarobil investor od začiatku fondu, keďže pravdepodobne výnos nezačína od 1,00 ale niekde nižšie ( odčítavajú sa vstupné náklady ). Zo štvrťročnej správy Q4/2021 som zistil, že skutočný výnos za 2021 v EUR bol 12,29%.

V každom prípade, tým že sa dá kúpiť na burze je tento fond zaujímavý, lebo výnos po 1 roku by mal byť oslobodený od daní.

Do vyhodnotenia za 2021 dávam:

J&T ARCH INVESTMENTS (EUR) – Fond kvalifikovaných investorov: +12,29% .
Od začiatku 7/2020: +15,61%. Za rok 2020 udávajú vo výročnej správe +2,95%.
Trading: ,,in the stock markets, timing is everything,,
Investovanie: ,,Amatérski investori investujúci pasívne do indexového fondu budú mať v dlhodobom horizonte lepšie výnosy ako profesionálni manažéri hedge fondov,,. Warren Buffett.
miror
Silver Member *
Príspevky: 174
Dátum registrácie: Ut 06 04, 2021 9:13 pm
Been thanked: 12 times

Re: J&T ARCH INVESTMENTS

Príspevok od používateľa miror »

Výsledok je jedna vec ale ako sa pozeráte na perspektívu fondu ? Ja som trocha sklamaný z fondov J&T ako som písal v inomvlákne, nakupujú si fondy medzi sebou a zákazník len platí poplatky viacerým fondom v jednej investícií. Takýto výnos nepamätám, že by mal nejaký ich fond za posledné roky (teda asi ani nikdy) a navyše je tam daňový test, pozdáva sa mi to.

Aký je Váš názor na investovanie do Arch pre investora, ktorý chce odložiť peniaze na zhodnocovanie a pár rokov sa o ne nezaujímať ? Môžu takéto výnosy pokračovať ďalej ?
Rokosák
Guru Member ****
Príspevky: 2293
Dátum registrácie: St 03 08, 2011 11:43 pm
Has thanked: 3 times
Been thanked: 10 times

Re: J&T ARCH INVESTMENTS

Príspevok od používateľa Rokosák »

Zaujimave ako propaganda/marketing pracuje. Niektore sympaticke firmy maju pekny vynos a ten vynos sa predpoklada takmer do nekonecna. U nesympatickej firme sa vynos ignoruje a caka sa kym to praskne. V sucasnej situacii je firemny marketing a verejna mierka dolezitejsia ako skutocne vysledky a perspektiva do buducnosti, ktora sa da vysvetlovat aj kladne aj zaporne.

Na jednej strane je uzitocne byt opatrny pri verejnej mienke investorov o konkretnej akcii, na druhej strane ak verejna mienka zaposobi, da sa s nou zviest a pekne zarobit.
Neodvratné sa stáva zriedkavo, neočakávané často.
JUGGLER
VETERAN MEMBER *****
Príspevky: 12827
Dátum registrácie: Št 17 04, 2008 8:39 pm
Has thanked: 34 times
Been thanked: 83 times

Re: J&T ARCH INVESTMENTS

Príspevok od používateľa JUGGLER »

miror napísal: Št 14 04, 2022 8:14 pm Výsledok je jedna vec ale ako sa pozeráte na perspektívu fondu ? Ja som trocha sklamaný z fondov J&T ako som písal v inom vlákne, nakupujú si fondy medzi sebou a zákazník len platí poplatky viacerým fondom v jednej investícií. Takýto výnos nepamätám, že by mal nejaký ich fond za posledné roky (teda asi ani nikdy) a navyše je tam daňový test, pozdáva sa mi to.

Aký je Váš názor na investovanie do Arch pre investora, ktorý chce odložiť peniaze na zhodnocovanie a pár rokov sa o ne nezaujímať ? Môžu takéto výnosy pokračovať ďalej ?
Asi by som začal študovaním dokumentov, výročných správ a ročných uzávierok na ich stránke dole: https://jtarchinvestments.sk/pre-investorov
Straty v TMR nie sú potešujúce a čím viac sa finanční žraloci uchádzajú o peniaze verejnosti a chcú sa s ňou deliť o zisk, tým viac mi pripomínajú Arcu, alebo Hoffmanna. Radšej by som v takom fonde bol u Penty a delil sa s ňou o výnosy zo zdravotníctva :wink:

"Napätá je iste aj moskovská pobočka J&T banky. Hlavne finančné a bankové reštrikcie môžu byť pre Rusko dosť rozsiahle. Slovenské vedenie tejto privátnej banky rodiny Tkáčovcov sa však Denníku E na otázky, ako ju to ohrozuje, doteraz nevyjadrilo"

Tatry mountain resorts, ve svém uplynulém finančním roce více než zdvojnásobil ztrátu. Zhoršení hospodaření podnik zdůvodnil dopady restrikcí v souvislosti s epidemií nemoci covid-19, které poznačily fungování jeho středisek. TMR prohloubila ztrátu na 45,88 milionu eur z více než 20 milionů eur v předchozím období, kdy hospodářské výsledky firmy rovněž ovlivnily dopady koronavirové nákazy.

Na druhej strany Tkáča považujú za ekonomického víťaza 2021 a určite mu pomôže podnikanie v energetike:

https://index.sme.sk/c/22784440/patrik- ... usmev.html
Trading: ,,in the stock markets, timing is everything,,
Investovanie: ,,Amatérski investori investujúci pasívne do indexového fondu budú mať v dlhodobom horizonte lepšie výnosy ako profesionálni manažéri hedge fondov,,. Warren Buffett.
andre
Platinum Member ***
Príspevky: 883
Dátum registrácie: Št 02 07, 2015 11:43 pm
Has thanked: 3 times
Been thanked: 2 times

Re: J&T ARCH INVESTMENTS

Príspevok od používateľa andre »

miror napísal: Št 14 04, 2022 8:14 pm Aký je Váš názor na investovanie do Arch pre investora, ktorý chce odložiť peniaze na zhodnocovanie a pár rokov sa o ne nezaujímať ? Môžu takéto výnosy pokračovať ďalej ?
Mozu. Podla zverejnenych vyrocnych sprav je 57% investovane v energetike, hlavne cez EPH. Co je na najblizsie roky perspektivny sektor.

Do diverzifikovaneho portfolia by som ho kludne zobral. Na 2. stranku sa mi nepacia tie obmedzenia pri kupe, predaji a mala likvidita. A to, ze to je defakto fond fondov, cize poplatky na druhu..



Ja som teda TMR ani J&T banku v portfoliu J&T ARCH INVESTMENTS nenasiel. Inak Tkac pisal, ze expozicia J&T banky v Rusku je pod 2%.

https://www.facebook.com/patrik.tkac.77 ... 1036396110
andre
Platinum Member ***
Príspevky: 883
Dátum registrácie: Št 02 07, 2015 11:43 pm
Has thanked: 3 times
Been thanked: 2 times

Re: J&T ARCH INVESTMENTS

Príspevok od používateľa andre »

Este ma k tej energetike napadlo, ze ak EU obmedzi import plynu z Ruska moze to EPH znizit zisky. Treba pozret kolko percent zisku/prijmov im to robi, hlavne Eustream. Tu je nieco malo naznacene:
https://www.e15.cz/byznys/prumysl-a-ene ... ne-1389124
https://www.e15.cz/byznys/prumysl-a-ene ... ie-1389304
andre
Platinum Member ***
Príspevky: 883
Dátum registrácie: Št 02 07, 2015 11:43 pm
Has thanked: 3 times
Been thanked: 2 times

Re: J&T ARCH INVESTMENTS

Príspevok od používateľa andre »

Fond J&T Arch Investments koupí podíl v Moneta Money Bank

https://www.e15.cz/byznys/finance-a-ban ... nk-1391302
Napísať odpoveď

Návrat na "Fondy, ETF, Hedge fondy"