Ako-investovať - fórum

Summary of Weekly Petroleum Data for the week ending April 10

U.S. crude oil refinery inputs averaged 12.7 million barrels per day during the week ending April 10, 2020 which was 1.0 million barrels per day less than the previous week's average. Refineries operated at 69.1% of their operable capacity last week. Gasoline production increased last week, averaging 5.9 million barrels per day. Distillate fuel production decreased last week, averaging 4.9 million barrels per day.

U.S. crude oil imports averaged 5.7 million barrels per day last week, down by 194 thousand barrels per day from the previous week. Over the past four weeks, crude oil imports averaged about 5.9 million barrels per day, 8.4% less than the same four-week period last year. Total motor gasoline imports (including both finished gasoline and gasoline blending components) last week averaged 402 thousand barrels per day, and distillate fuel imports averaged 313 thousand barrels per day.

U.S. commercial crude oil inventories (excluding those in the Strategic Petroleum Reserve) increased by 19.2 million barrels from the previous week. At 503.6 million barrels, U.S. crude oil inventories are about 6% above the five year average for this time of year. Total motor gasoline inventories increased by 4.9 million barrels last week and are about 12% above the five year average for this time of year. Finished gasoline and blending components inventories both increased last week. Distillate fuel inventories increased by 6.3 million barrels last week and are about 7% below the five year average for this time of year. Propane/propylene inventories decreased by 2.2 million barrels last week and are about 18% above the five year average for this time of year. Total commercial petroleum inventories increased last week by 27.2 million barrels last week.

Total products supplied over the last four-week period averaged 16.4 million barrels a day, down by 18.5% from the same period last year. Over the past four weeks, motor gasoline product supplied averaged 6.4 million barrels a day, down by 31.6% from the same period last year. Distillate fuel product supplied averaged 3.6 million barrels a day over the past four weeks, down by 8.0% from the same period last year. Jet fuel product supplied was down 39.7% compared with the same four-week period last year.

JUGGLER napísal:Májová ropa 19,55...už som chcel zalongovať...ale pozerám, že expirácia 20 apríl..veď je to pondelok nasledujúci týždeň. Ja mám nahodený QM continuous...stále je to MAY...som zvedavý kedy to prehodí do JUN

Dnes to prehodilo do QM continuous JUN (cena je 25,75..-1% dnes )

pekne vyberaju drzitelov front kontraktu , ropu niet kde skladovat , skladovacie priestory su davno vypredane a kto musi skladovat, tak musi aj poriadne preplatit .

osamely chodec napísal:pekne vyberaju drzitelov front kontraktu , ropu niet kde skladovat , skladovacie priestory su davno vypredane a kto musi skladovat, tak musi aj poriadne preplatit .

To USO sme mohli shortnúť cez put opcie...ked min. týždeň májová ropa vyskočila k 28...cítili sme, že to bola suckers rally... USO vyžerie to kontango...

Ahojte, vopred sa ospravedlnujem za otazku zaciatocnika. Ako vyuzit aktualne nizku cenu ropy, nejaky cas to urcite potrva, ale verim ze v horizonte par mesiacov sa to zacne menit (ak by som mal aj dlhsi horizont na invest). Pocuval som rozhovor na hedgeye a tam to rozoberali trochu detailnejsie: https://www.youtube.com/watch?v=dhc6vyx ... =emb_title
Viem ze moznosti je viac, kupit priamo akcie producentov, fond, ETF..., ale co z toho vybrat, prip. mate aj tip na konkretny titul?
Vopred vdaka.

Ahoj. Začiatočník by nemal špekulovať s komoditami. Vysvetlenie k rope nájdeš v príslušnom vlákne.. my všetci sme špekulovali ako na tom zarobiť.
Ropa sa dá špekulovať iba cez deriváty a tie sú termínované. Termíny zahrňajú nárast ceny do budúcnosti.

Chceš kúpiť ropu za aktuálnu cenu?...prosím, stojí 18,27 USD. Lenže na budúci týždeň ten termínovaný kontrakt vyprší a tebe by neostalo nič iné ako ho predať a kúpiť ďalší kontrakt (ktorý vyprší o mesiac) za 25 USD..Druhá možnosť je , že za ten kontrakt zoberieš fyzickú ropu.

Chceš si vsadiť rovno na cenu ropy v lete? Prosím, letný kontrakt ropy stojí 31 USD.
To je dvojnásobok toho ako teraz. Ked dovtedy ropa nepôjde hore - prerobíš. Ked pôjde hore o 100% tak tiež nezarobíš...je to sranda nie?

Neostáva ti nič iné, ako zohnať si ropný tanker a vydať sa nakúpiť fyzickú ropu tam kde je lacná. Náš ropný guru Osamelý chodec vravel, že tam kde nezastavia ťažbu a nemajú odbyt môžu ísť s cenami k nule... Ja som také niečo v živote nepočul, ale je to pravda.

Ked nemajú kde skladovať, vzniká tragická situácia - musia predávať extrémne pod cenu.

Na niektorých miestach v Texase môžeš TERAZ kúpiť ropu za smiešnu cenu: 2-4 USD.
Čo by si robil keby ti bežali vŕtne zariadenia a odbyt ropy by sa ti zastavil? Súčasne by ti došli skladovacie priestory...
Zúfalý ťažiar, ktorý sa musí zbaviť ropy ti ju dá ZADARMO.

Zadarmo nie je ale koniec. Keby si bol schopný tú ropu zadarmo odobrať....aj ty máš s tým náklady. Zúfalý ťažiar ti v istej situácii zaplatí za to, že ropu od neho zoberieš. Aj to sa stalo v Amerike nedávno:

Negative prices have already hit more obscure corners of the American oil market amid a bearish trifecta of collapsing demand, swelling supplies and limited storage capacity. The first U.S. grade to bid under zero was a small landlocked crude stream known as Wyoming Asphalt Sour, which went for negative 19 cents a barrel last month.

Ropa za -0,18 USD ...samozrejme, sú to lokálne krátkodobé extrémy...Lenže nikto nevie, kedy sa trh z ropou znormalizuje. Všade je extrémny prebytok a nedá sa len tak skladovať. Ešte máš chuť špekulovať na rast ceny?
Ked nie si boháč, ktorý by utiahol skladovanie fyzickej ropy...ostáva ti hrať na rast ceny len tak, že nezarobíš ani keď do leta vyrastie o 100%...

Tak uz ide do tuheho , max. moznost plnit zasoby je 73 mi. bar. , zasoby su naplnene 10.04.2020 cca na 56 mil. barelov. Graf predikuje v druhej polovici maja plny stav. Takze usa produkcia sa musi zastavit a to vyrazne cca 73%.Kolaps ropneho priemyslu USA. Trump nieco rozprava o+ 26 mil. dodatocnom skladovani pre strategicke rezervy s platbou v skladovanej rope, ale kde , to zatial nepovedal a ak pozeram price action trh mu velmi neveri. Inak Rusi a Saudi pekne skripli USA producentov, zvysenim tazby a znizenim ceny. Cinania tu ropu teraz asi maju od nich zadara . Len sa obavam, ze ak niekoho zatlacite do kuta a ma strategicke bombardery a velke ego, nemusi to skoncit dobre.

osamely chodec

zaujimave, dik za analyzu. predpokladas teda, ze robny sektor pojde do kopru ? budes hrat na nejake slabe firmy , alebo cakat na lepsiu cenu u gigantov ? ja som predal tie putky na CVX a XOM, ale za jeden den som tam mal profit 50% , tak som tie trejdy hned zavrel. planujem otvorit kratke expiracie zas. ale po tychto spravach neviem , neviem

ano taziari z Texasu myslim, ze maju tazke casy. Zavisi od hedzingu, ktora firma to ako ustoji co su vysoko hedznute nemusia to mat az tak zle.. Ja ropu sledujem, len okrajovo kvoli plynu a tato anylyza z HFI ma zaujala.Ropne spolocnosti neobchodujem , nic o nich neviem, takze neviem dat ani vlastny nazor. Jeden nazor vsak mam,fundamentalne obchodvanie energii je teraz obtiazne ak nie nemozne , vyskytuje sa vela historicky neznamycch premennych, hlavne ako dlho a ako hlboko bude svet odstaveny od spotreby energie.

ROPA -38% za den to dnes budu margin cally, mnoho istych strategii zneistie

osamely chodec napísal:ROPA -38% za den to dnes budu margin cally, mnoho istych strategii zneistie

The May WTI crude contract, which expires tomorrow, has plunged 32.0%, or $5.84, to $12.43/bbl amid ongoing demand and storage issues. Global production cuts, which are scheduled to begin May 1, should alleviate some storage concerns, but weak demand expectations remain a huge drag for prices. The June WTI contract is down 11.3% to $22.21/bbl.

Ked všetci vidia obrovskú príležitosť na rast ceny...a keď už nám tu píšu ludia ako to môžu kúpiť...vtedy si poviem...pozor Juggler, MR.Market je mocný čarodej, asi vydrbe všetkých...

ROPA ide po 12 USD. ..

Potom budeme pozerať videa ako dal rado...manažéra, ktorý plače, že prerobil 250 mil. na pohybe plynu...iných, ktorý prerobili na nevolatilite, potom na volatilite, na forexe....teraz prišiel čas na ropu. Neuveriteľné sa stane skutočnosťou... Je to len o ľudskej psychike...ked vieme, čo sa deje a neoblbujeme svoj mozog ilúziami a falošnými predstavami, tak ani cena ropy 1 USD nás neprekvapí. Prebytočnú ropu predsa musia predať, nemôžu ju pustiť do potokov, ani spaľovať ako plyn...( pssst nepovedzte Gréte, že to amíci robia )

Tak majovy kontrakt bude takymto tempom este dnes za 1 dolar

Som pozrel demo účet, kde mam nakúpený 1 kontrakt continuus ropu CL na NYMEX. Skúsil som dokúpiť 1 kontrakt...nedá sa. Predať neskúšam, lebo chcem vyskúšať to automatické rolovanie.
Cenu mi stále kótuje... teraz 10.80$ a som v strate -50%. Takže continuus contract s automatickým rolovaním asi nebude dobrý nápad.
A potom sa divíme managerom hedge fondov, že dostávajú také výprasky, keď vedia o tých derivátoch možno toľko, čo my.

Tak mi tu ropu automaticky predali za 10.5$, strata 50%. Kontrakt na jun zatial nevidím otvorený, ale po tejto skúsenosti nikdy sa nebudem spoliehať na automatické rolovanie.
Aktuálna cena ropy junový kontrakt je 22$, contango 50%.
Pre zaujímavosť rolover u XTB bol 6.27 bodu, tj. menej ako autorolover IB. Rolovali však v štvrtok.
https://www.xtb.com/sk/informacie-pre-klientov

JUGGLER napísal:Dnes to prehodilo do QM continuous JUN (cena je 25,75..-1% dnes )

To si mal reálne nakúpené? Aké bolo contango?

Chlapy, tiez to vidite, ze Crude ropa dnes skolabovala? Nikto nechce realne ropu dodat, tak hromadne rusia majove kontrakty. -75% za par hodin? Amicky ropny sefovia musia skakat z okien. Ale indexy su v pohode, dokonca mnohe akcie prekonavaju ATH.

Videl som live cenu ropy za $0

Áno. teraz 0,42 USD -98%.
Nikdo nechce kúpiť na fyzickú dodávku..každý chce len predať futures pred expiráciou.
Tí čo držali do poslednej chvíle prerobili obrovské peniaze.
Ten kontrakt som držal aj ja po 20...Teraz by som bol prakticky - 10 000 USD a to je len ,,mini,, kontrakt

CME Says May WTI Futures Can Trade Negative
-Reuters

ropa padla na NULU !!! tak konci chamtivost usa taziarov... Zajtra expiruje maj a od stredy mame novy cerstvy mesiac JUN tiez oceneny nad 20usd , som zvedavy kde vyexpiruje ten ...

Jari napísal:Tak majovy kontrakt bude takymto tempom este dnes za 1 dolar

Zda sa ze si bol prilis optimisticky <0

...
Burza napinavejsia ako netflix alebo tlacove konferencie

Už aj JUN kolabuje...-15%. Trejderi si uvedomili ako môžu zahučať...

Ale sektorové etf v pohode XLE iba -3%. Zrejme spoliehajú na Trumpa, že za štátne skúpi ropu a ,,naplní nádrže až po okraj,,..ako slubil... Akurát tie nádrže nie sú...

Zda sa ze si bol prilis optimisticky <0

...
Burza napinavejsia ako netflix alebo tlacove konferencie[/quote]

Tak to vyzera, lebo v tradingview vidim -9

Nechce sa mi verit, ze nejake velke americke rafinerky/chemicky nemaju nejake volne kapacity. Ved na tom by zarobili maijlant za nakup ropy po 1 cente. Ci nieco mi unika?

Vyskúšal som, či sa môže shortovať. Podržal som 2 minúty a mám na pivo: +270 USD

pekne zaporne cisla...

Tým záporným číslam nerozumiem... vysvetlíš?

Mám ešte jednu na potvrdenie:

Pozeral som vyrovnanie toho, čo vieme trejdovať..
Mini ropa QM po 500 USD za bod má settlement CASH.
Velká ropa CL po 1000 USD má setlement delivery. Čiže fyzická dodávka. Skončila na NULE.

Čiže špekulanti s prachmi a kapacitami mohli nakúpiť ZADARMO a môžu si prevziať skutočnú ropu?

crude for May delivery fell more than 100% to settle at negative $37.63 per barrel, meaning producers would pay traders to take the oil off their hands.

osamely chodec napísal:crude for May delivery fell more than 100% to settle at negative $37.63 per barrel, meaning producers would pay traders to take the oil off their hands.

Vyťažili s nákladmi 40-50 USD za barrel a zbavujú sa ropy tak, že zaplatia ďalších 37 USD za barel.

To som ešte nevidel

No nie je tá burza krásna. Stále niečo nové...

A SP500 v pohode akoby sa to HDP USA ani netykalo...

Este som zabudol od zajtra na Slovnaftke vam za tankovanie budu platit , nova doba .

ulozne kapacity na ropu su v Usa skoro uplne plne, v podstate neexistuje nikto kto by mal o nu zaujem. A taziari sa jej nejako musia zbavit, nemozu si dovolit len tak zastavit tazbu to je financne velmi narocna vec. Ono to znie bizardne, ale je to cele logicke, viem ze napr minuly rok uz bola v Usa vysoka nadprodukcia zemneho plynu, tak distributory v niektorych statoch platili domacnostiam za to, ze ju minaju.. A potom nech niekto nepovie ze ten kapitalizmus je uzasny

Ono to znie neuveritelne vyhodne, ale je dobre si uvedomit ze s dopravou a docasnym ulozenim ropy su spojene vysoke naklady, vlastnici tankerov zarabaju velke peniaze na tom, ze prepoziciavaju lode len na to aby sa v nich docasne ulozia ropa az do doby dokym jej cena stupne. Nikam neplavu, len su ukotvene na mori na jednom mieste.

mazem odpoved uz bola.

JUGGLER napísal:Vyťažili s nákladmi 40-50 USD za barrel a zbavujú sa ropy tak, že zaplatia ďalších 37 USD za barel.

Len chcem poznamenať že nie každý producent na tom až tak trpí - aspon zatiaľ, z krátkodobého hľadiska. Tí čo mali štastie a majú na produkciu v roku 2020 hedge ešte na tom môžu aj zarobiť za istých podmienok.

Príklad

Nech producent X nakúpil put 40 a a predall cal 60 opcie na svoju májovú produkciu ešte minulý rok. V závislosti ako budú tie čísla, ceny tak taký hedge bude neutrálny.

Ked tento odvážny producent čakal až do dnes, tak napiesto toho aby tú májovú ropu vytažil a dodal (ak môže znížiť produkciu) ale kúpi kontrakt teraz teraz večer za cca -30 a uplatní ten put 40.
Čiže na každom nedodanom bareli zarobí až 70 . Samozrejme nie každý to môže urobiť , znížiť produkciu, ale niektorý podľa mňa hej (nemusia ju znizovat uplne staci len cast produkcie takto )

Bagholderi v takomto pripade su ropni obchodnici, retail, pripadne ten kto vypisal tie put opcie - teda nie taziari.

ps:
Ale je pravda ze vela z nich(producentov ) bolo chamtivych a maju three-way collar ktory tak nefunguje (ako hore napisane) a velmi ich nezachrani.

pps
Zda sa že niektorí boli dosť jasnozrivý aj neskôr
https://www.bloomberg.com/news/articles ... s-a-barrel

JUGGLER napísal:Vyťažili s nákladmi 40-50 USD za barrel a zbavujú sa ropy tak, že zaplatia ďalších 37 USD za barel.

Podle mne žádný producent za nulové/záporné ceny prodávat ropu nebude. Ten kontrakt dnes expiruje, takže to stlačili spekulanti, co nakoupili futures po předchozím pádu a spekulovali na růst a teď se toho musí zbavit, aby nedošlo k dodávce. Navíc když někdo viděl kontrakt za 0, koupil to s tím, že pod nulu to jít nemůže. Ale protože se toho musí před close zbavit za každou cenu, mohlo dojít na záporné ceny.
Ale producenti si prostě počkají na další expiraci a případně sníží těžbu.

osamely chodec napísal:Tak uz ide do tuheho , max. moznost plnit zasoby je 73 mi. bar. , zasoby su naplnene 10.04.2020 cca na 56 mil. barelov. Graf predikuje v druhej polovici maja plny stav. Takze usa produkcia sa musi zastavit a to vyrazne cca 73%.Kolaps ropneho priemyslu USA. Trump nieco rozprava o+ 26 mil. dodatocnom skladovani pre strategicke rezervy s platbou v skladovanej rope, ale kde , to zatial nepovedal a ak pozeram price action trh mu velmi neveri. Inak Rusi a Saudi pekne skripli USA producentov, zvysenim tazby a znizenim ceny. Cinania tu ropu teraz asi maju od nich zadara . Len sa obavam, ze ak niekoho zatlacite do kuta a ma strategicke bombardery a velke ego, nemusi to skoncit dobre.

To si napísal včera.

Dnes: Trump Says We're Looking At Putting As Much As 75M Barrels Into The Strategic Petroleum Reserves, That Would Top It Out

JUGGLER napísal:Dnes to prehodilo do QM continuous JUN (cena je 25,75..-1% dnes )

jogo napísal:To si mal reálne nakúpené? Aké bolo contango?

Nemal som. Len som videl na monitore že QM continuous MAY zmizlo a bolo nahradené QM continuous JUN.

Z toho súdim, že pri QM continuous IB roluje včas. Keby som to držal, tak mi v tom istom okamihu predá MAY a kúpi JUN, takže zisk/strata by sa nezmenila. Akurát by som dlhodobým držaním šiel postupne do strát...

Diskusia a pokec okolo ropy ma v mojom longu QM zachránili.

Po tom, čo napísal Osamelý Chodec som si uvedomil ako riskujem. Predal som QM u seba presne tak, ako som hlásil.
Potom ropa išla hore, čo mi prišlo ľúto. Ale nakoniec došlo na slová OCH a riziko sa pretavilo do reality.

Dnes sa májová ropa zrútila a tí čo neprerolovali včas (alebo nemali continuous kontrakt ) vykrvácali ako prasatá.

Aj ten continuous kontrakt by som si nikdy nevšimol, keby sme o tom nediskutovali...vidí sa mi, že práve v debatách s tebou som na neho prišiel. Ked nie, tak určite tebe vďačím za to, že trejdím MES (mikrokontrakty na ES ). Obľúbil som si ich..rád budujem pozície a postupne predávam. Znižuje to riziko.

Ked sa pametáš, pred rokmi ma pred stratou zachránil Tilbur. Mal som vtedy pákové etf na volatilitu TVIX. Krvácal som, ale v tom nešťastí som mal štastie, že TVIX bol extrémne odklonený od NAV ceny. Chcel som vysedieť stratu, ale Tilbur ma upozornil, že sa môže zrútiť. Predal som a TVIX padol...

JUGGLER napísal:
Z toho súdim, že pri QM continuous IB roluje včas. Keby som to držal, tak mi v tom istom okamihu predá MAY a kúpi JUN, takže zisk/strata by sa nezmenila. Akurát by som dlhodobým držaním šiel postupne do strát...

Dnes sa májová ropa zrútila a tí čo neprerolovali včas (alebo nemali continuous kontrakt ) vykrvácali ako prasatá.

Asi si nečítal moje včerajšie príspevky ohľadom continuus kontraktu CL na rope, kde som opísal môj včerajší zážitok z dema:

Som pozrel demo účet, kde mam nakúpený 1 kontrakt continuus ropu CL na NYMEX. Skúsil som dokúpiť 1 kontrakt...nedá sa. Predať neskúšam, lebo chcem vyskúšať to automatické rolovanie.
Cenu mi stále kótuje... teraz 10.80$ a som v strate -50%. Takže continuus contract s automatickým rolovaním asi nebude dobrý nápad.
A potom sa divíme managerom hedge fondov, že dostávajú také výprasky, keď vedia o tých derivátoch možno toľko, čo my.

Tak mi tu ropu automaticky predali za 10.5$, strata 50%. Kontrakt na jun zatial nevidím otvorený, ale po tejto skúsenosti nikdy sa nebudem spoliehať na automatické rolovanie.
Aktuálna cena ropy junový kontrakt je 22$, contango 50%.

lebo by si continuus kontrakt asi zavrhol ako ja.

Dnes zeby aj junovy kontrakt skoncil v minuse?

Da sa strkat hlavu do piesku a snazit sa konkurovat Rusom a Saudom s daleko dostupnejsou a lahsie dosiahnutelnou ropou - ale da sa to len nejaky cas a o to tvrdsie vytriezvenie raz musi prist. Dokonca aj vo velkych USA.
Ved aj na SK sme mohli strkat hlavu do piesku a nezredukovat tazbu ropy o >90% len preto, ze ved mali sme uz tie veze nakupene a ludia to boli nauceni robit cele desatrocia... aj ked naleziska su nedostupne a pri sucasnej technologii ekonomicky konkurencie neschopne.

rozpravka ale nasmial som sa dost ....
He stares at his P&L for the day which says: -$18.83M after his initial investment of $12.5k

https://www.reddit.com/r/wallstreetbets ... ame=iossmf

Tak to vypadá že včera byl mimořádný rollover na WTI a už se jede červencový kontrakt